Hva er fritaksmetoden?
Fritaksmetoden er en skatteregel som gjør at aksjeselskaper i stor grad slipper å betale skatt på utbytte og gevinster fra aksjer i andre selskaper. Hensikten er å unngå kjedebeskatning når verdier flyttes mellom selskaper.
Kort sagt: Når et aksjeselskap eier aksjer i et annet aksjeselskap, kan overskudd flyttes mellom selskapene nesten skattefritt.
Dette er grunnen til at holdingselskaper er så utbredt blant eiendomsinvestorer og vekstselskaper.
Hvordan fungerer fritaksmetoden i praksis?
La oss ta et enkelt eksempel. Et driftsselskap selger en eiendom med gevinst, eller deler ut utbytte. Når disse midlene utbetales til holdingselskapet, skjer dette i hovedsak uten skatt. Det betyr at pengene kan brukes videre til nye investeringer, nedbetaling av gjeld eller oppbygging av likviditet – uten at du som eier må ta dem ut privat og betale utbytteskatt.
Den lille skatten som faktisk betales, er en såkalt sjablongbeskatning på 3 prosent av mottatt utbytte. Med dagens selskapsskatt tilsvarer dette en effektiv skatt på rundt 0,66 prosent. I praksis er dette svært lavt sammenlignet med alternativet: privat utbytteskatt.
Hvorfor er fritaksmetoden så viktig?
Den viktigste effekten av fritaksmetoden er at kapital kan jobbe videre inne i selskapsstrukturen. I stedet for at overskudd først beskattes privat før de kan reinvesteres, kan midlene flyttes opp i holding og brukes direkte i nye prosjekter.
Over tid gir dette en betydelig forskjell i vekst. Kapital som ikke tappes av skatt, får rett og slett større kraft.
I tillegg gir fritaksmetoden fleksibilitet ved salg. Ved aksjesalg kan gevinsten tas inn i holding uten skatt og brukes videre. Dette er ofte avgjørende for investorer som ønsker å bygge portefølje over tid, ikke bare realisere én og én eiendom.
Når gjelder fritaksmetoden?
Fritaksmetoden gjelder hovedsakelig når:
Den gjelder også for norske selskaper som eier aksjer i selskaper innenfor EØS, forutsatt at visse vilkår er oppfylt.
I praksis betyr dette at holdingstrukturer med AS som eiere og datterselskaper er godt innenfor regelverket – så lenge strukturen er riktig satt opp.
Når gjelder fritaksmetoden ikke?
Det er her mange gjør feil.
Fritaksmetoden gjelder ikke når utbytte tas ut privat. Når du som privatperson mottar utbytte fra holdingselskapet, beskattes dette fullt ut etter gjeldende regler for utbytteskatt. Fritaksmetoden stopper altså på selskapsnivå – ikke hos deg som eier.
Den gjelder heller ikke for:
En vanlig misforståelse er at fritaksmetoden gjelder “all inntekt” i holding. Det gjør den ikke. Den gjelder kun aksjeinntekter.
Eiendomsselskaper og fritaksmetoden
For eiendomsinvestorer er det spesielt viktig å forstå skillet mellom eiendom og aksjer. Selger du eiendommen direkte, utløses ordinær selskapsskatt på gevinsten. Selger du derimot aksjene i selskapet som eier eiendommen, kan gevinsten omfattes av fritaksmetoden.
Dette er grunnen til at strukturvalg tidlig i investeringsløpet er så avgjørende. Opprettes holdingselskapet for sent, kan verdier bli låst i feil struktur, og skattefordelen forsvinner.
Vanlige feil vi ser i praksis
En klassisk feil er å tro at fritaksmetoden automatisk gjelder uansett. En annen er å blande drift, eiendom og investering i samme selskap, noe som gjør strukturen uklar og vanskelig å utnytte skattemessig.
Vi ser også mange som etablerer holding først etter at verdiene har vokst betydelig. Da er det ofte for sent å flytte eiendom eller aksjer uten å utløse skatt.
Konklusjon: Et kraftig verktøy – når det brukes riktig
Fritaksmetoden er et av de mest kraftfulle verktøyene i norsk skatterett for selskaper som ønsker å vokse, reinvestere og bygge verdi over tid. Men den krever riktig selskapsstruktur, tydelig skille mellom privat og selskap, og bevisste valg tidlig.
Brukt riktig gir den fleksibilitet, lavere skatt og større handlingsrom. Brukt feil gir den lite – eller i verste fall ubehagelige overraskelser.
Caddie Regnskap – struktur før det blir dyrt
Hos Caddie Regnskap hjelper vi investorer og aksjeselskaper med å utnytte fritaksmetoden riktig. Vi ser helheten mellom struktur, skatt, risiko og fremtidige transaksjoner – ikke bare årets regnskap.
Vi bistår blant annet med:
Vurderer du holding, salg eller reinvestering?
Ta kontakt med Caddie Regnskap – så sørger vi for at strukturen din jobber for deg, ikke mot deg.
